דירה להשקעה בתזרים שלילי

בתהליכי הייעוץ שאני נותן לעיתים קרובות עולה התלבטות לגבי כדאיות ההשקעה בדירה.

רבים בונים את ההשקעה כך שהשכירות תהיה בגובה ההחזר החודשי של המשכנתה, כך שבפועל הדייר משלם את המשכנתה. מבחינתם זו השקעה כדאית.

יש כאילו שנרתעים מרכישת דירה להשקעה בתזרים שלילי.

מה זה תזרים שלילי

גובה ההחזר החודשי של המשכנתה יותר גדול מדמי השכירות שמקבלים על הדירה. כלומר, בפועל המשקיע מוציא כסף מכיסו כל חודש בכדי לשלם חלק מהתשלום על החוב.

חד משמעית: אין קשר בין התזרים לכדאיות ההשקעה!

לפעמים זה אפילו עדיף.

יתרונות התזרים השלילי

ככל שמחזרים יותר מהר את החוב, עלות המימון יורד.

כך שאם יש לכם אפשרות כלכלית להגדיל את תשלומי המשכנתה, אתם מוזילים את העלות הכוללת שלה.

במבט חליפי תוכלו להסתכל על זה כמו על הפקדה לחסכון.

למי מתאים תזרים שלילי

מי שיכול מבחינה תזרימית ראוי שישקול זאת.

למשל למי שאין הון עצמי גדול, אבל יש יכולת החזר גבוהה. או למי שיש השקעות נוספות ורוצה להקצות הון עצמי נמוך לטובת ההשקעה בדירה.

במקרה זה הבדיקה צריכה להיות מול אלטרנטיבות השקעה אחרות – כלומר, מה עושים עם העודף התזרימי של המשפחה. איפה משקיעים אותו. האם הוא ייתן תשואה גבוהה יותר מאשר תשלומי הריבית על המשכנתה. באיזה סיכון. וכדומה.

זה מתאים במיוחד לפי שרוצה לקבל הכנסה פסיבית מוקדם יותר. נניח אתם מתכננים לצאת לפרישה מוקדמת עוד 10 שנים, ויש לכם כיום עודף תזרימי, תוכלו לשקול לקחת משכנתה ל- 10 שנים. כך עוד 10 שנים תפרעו את כל החוב, ותוכלו לקבל הכנסה פסיבית מהשכירות, וגם המשכנתה עלתה לכם פחות מאשר אם הייתם לוקחים אותה למשל ל- 20 או 30 שנה.

כמובן כל מקרה לגופו וכל משפחה צריכה להתאים את ההשקעות למצבה הכלכלי ולתוכניות העתידיות שלה.

רוצים לקבל עוד פרטים על תכנון כלכלי לניהול הנכסים המשפחתיים? לחצו כאן